دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 107838
ترجمه فارسی عنوان مقاله

به حداقل رساندن خطای ردیابی از اوراق بهادار محدود شده است

عنوان انگلیسی
Minimizing the tracking error of cardinality constrained portfolios
کد مقاله سال انتشار تعداد صفحات مقاله انگلیسی ترجمه فارسی
107838 2018 9 صفحه PDF سفارش دهید
دانلود فوری مقاله + سفارش ترجمه

نسخه انگلیسی مقاله همین الان قابل دانلود است.

هزینه ترجمه مقاله بر اساس تعداد کلمات مقاله انگلیسی محاسبه می شود.

این مقاله تقریباً شامل 8847 کلمه می باشد.

هزینه ترجمه مقاله توسط مترجمان با تجربه، طبق جدول زیر محاسبه می شود:

شرح تعرفه ترجمه زمان تحویل جمع هزینه
ترجمه تخصصی - سرعت عادی هر کلمه 12 تومان 15 روز بعد از پرداخت 106,164 تومان
ترجمه تخصصی - سرعت فوری هر کلمه 24 تومان 8 روز بعد از پرداخت 212,328 تومان
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : Computers & Operations Research, Volume 90, February 2018, Pages 33-41

ترجمه کلمات کلیدی
مدیریت نمونه کارها، ردیابی فهرست، برنامه نویسی درجه یک عدد صحیح، اهریمنی،
کلمات کلیدی انگلیسی
Portfolio management; Index tracking; Integer quadratic programming; Heuristics;
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله به حداقل رساندن خطای ردیابی از اوراق بهادار محدود شده است

چکیده انگلیسی

We study the problem of selecting a restricted number of shares included in a stock market index, such that the portfolio resembles the index as closely as possible. To measure the difference between the portfolio and the index, referred to as the tracking error, we use a quadratic function with the covariance matrix of the index returns as coefficient matrix. The problem is proved to be strongly NP-hard, and we give theoretical evidence that continuous relaxations of mixed integer quadratic programming (MIQP) formulations are likely to produce poor lower bounds on the tracking error. For fast computation of near-optimal portfolios, we demonstrate how the best-extension-by-one construction heuristic can be designed to run in time bounded by a fourth order polynomial. We also show that the running time of one iteration of the best-exchange-by one improvement heuristic is of the same order. Computational experiments applied to real-life stock market indices show that in instances where an index of less than 500 assets is to be tracked by a portfolio of 10 assets, a commercially available MIQP solver fails to reduce the integrality gap below 94% in 30 CPU-minutes. In contrast, the construction heuristic under study needs less than 30 CPU-seconds to produce a portfolio of 100 assets tracking an index of nearly 2000 assets.

دانلود فوری مقاله + سفارش ترجمه

نسخه انگلیسی مقاله همین الان قابل دانلود است.

هزینه ترجمه مقاله بر اساس تعداد کلمات مقاله انگلیسی محاسبه می شود.

این مقاله شامل 8847 کلمه می باشد.

هزینه ترجمه مقاله توسط مترجمان با تجربه، طبق جدول زیر محاسبه می شود:

شرح تعرفه ترجمه زمان تحویل جمع هزینه
ترجمه تخصصی - سرعت عادی هر کلمه 12 تومان 15 روز بعد از پرداخت 106,164 تومان
ترجمه تخصصی - سرعت فوری هر کلمه 24 تومان 8 روز بعد از پرداخت 212,328 تومان
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.