دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 135202
ترجمه فارسی عنوان مقاله

روش اختلاف محدودی برای ارزیابی گزینه ها

عنوان انگلیسی
A high-order finite difference method for option valuation
کد مقاله سال انتشار تعداد صفحات مقاله انگلیسی ترجمه فارسی
135202 2017 19 صفحه PDF سفارش دهید
دانلود فوری مقاله + سفارش ترجمه

نسخه انگلیسی مقاله همین الان قابل دانلود است.

هزینه ترجمه مقاله بر اساس تعداد کلمات مقاله انگلیسی محاسبه می شود.

این مقاله تقریباً شامل 12294 کلمه می باشد.

هزینه ترجمه مقاله توسط مترجمان با تجربه، طبق جدول زیر محاسبه می شود:

شرح تعرفه ترجمه زمان تحویل جمع هزینه
ترجمه تخصصی - سرعت عادی هر کلمه 12 تومان 19 روز بعد از پرداخت 147,528 تومان
ترجمه تخصصی - سرعت فوری هر کلمه 24 تومان 10 روز بعد از پرداخت 295,056 تومان
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : Computers & Mathematics with Applications, Volume 74, Issue 4, 15 August 2017, Pages 652-670

پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله روش اختلاف محدودی برای ارزیابی گزینه ها

چکیده انگلیسی

In this paper, we propose the use of an efficient high-order finite difference algorithm to price options under several pricing models including the Black–Scholes model, the Merton’s jump–diffusion model, the Heston’s stochastic volatility model and the nonlinear transaction costs or illiquidity models. We apply a local mesh refinement strategy at the points of singularity usually found in the payoff of most financial derivatives to improve the accuracy and restore the rate of convergence of a non-uniform high-order five-point stencil finite difference scheme. For linear models, the time-stepping is dealt with by using an exponential time integration scheme with Carathéodory–Fejér approximations to efficiently evaluate the product of a matrix exponential with a vector of option prices. Nonlinear Black–Scholes equations are solved using an efficient iterative scheme coupled with a Richardson extrapolation. Our numerical experiments clearly demonstrate the high-order accuracy of the proposed finite difference method, making the latter a method of choice for solving both linear and nonlinear partial differential equations in financial engineering problems.

دانلود فوری مقاله + سفارش ترجمه

نسخه انگلیسی مقاله همین الان قابل دانلود است.

هزینه ترجمه مقاله بر اساس تعداد کلمات مقاله انگلیسی محاسبه می شود.

این مقاله شامل 12294 کلمه می باشد.

هزینه ترجمه مقاله توسط مترجمان با تجربه، طبق جدول زیر محاسبه می شود:

شرح تعرفه ترجمه زمان تحویل جمع هزینه
ترجمه تخصصی - سرعت عادی هر کلمه 12 تومان 19 روز بعد از پرداخت 147,528 تومان
ترجمه تخصصی - سرعت فوری هر کلمه 24 تومان 10 روز بعد از پرداخت 295,056 تومان
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.