دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 45154
ترجمه فارسی عنوان مقاله

مدیریت ریسک نامطلوب و سبد سرمایه گذاری بهینه مبتنی بر VAR برای فلزات گرانبها، نفت و سهام

عنوان انگلیسی
Downside risk management and VaR-based optimal portfolios for precious metals, oil and stocks
کد مقاله سال انتشار تعداد صفحات مقاله انگلیسی ترجمه فارسی
45154 2013 17 صفحه PDF سفارش دهید
دانلود فوری مقاله + سفارش ترجمه

نسخه انگلیسی مقاله همین الان قابل دانلود است.

هزینه ترجمه مقاله بر اساس تعداد کلمات مقاله انگلیسی محاسبه می شود.

این مقاله تقریباً شامل 8480 کلمه می باشد.

هزینه ترجمه مقاله توسط مترجمان با تجربه، طبق جدول زیر محاسبه می شود:

شرح تعرفه ترجمه زمان تحویل جمع هزینه
ترجمه تخصصی - سرعت عادی هر کلمه 12 تومان 12 روز بعد از پرداخت 101,760 تومان
ترجمه تخصصی - سرعت فوری هر کلمه 24 تومان 6 روز بعد از پرداخت 203,520 تومان
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : The North American Journal of Economics and Finance, Volume 25, August 2013, Pages 318–334

ترجمه کلمات کلیدی
دارایی های کلیدی - ارزش در معرض ریسک - سبد سرمایه گذاری بهینه - مرزهای موثر - مدیریت ریسک
کلمات کلیدی انگلیسی
G1Key assets; Value-at-Risk; Optimal portfolios; Efficient frontiers; Risk management
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله مدیریت ریسک نامطلوب و سبد سرمایه گذاری بهینه مبتنی بر VAR برای فلزات گرانبها، نفت و سهام

چکیده انگلیسی

Value-at-Risk (VaR) is used to analyze the market downside risk associated with investments in six key individual assets including four precious metals, oil and the S&P 500 index, and three diversified portfolios. Using combinations of these assets, three optimal portfolios and their efficient frontiers within a VaR framework are constructed and the returns and downside risks for these portfolios are also analyzed. One-day-ahead VaR forecasts are computed with nine risk models including calibrated RiskMetrics, asymmetric GARCH type models, the filtered Historical Simulation approach, methodologies from statistics of extremes and a risk management strategy involving combinations of models. These risk models are evaluated and compared based on the unconditional coverage, independence and conditional coverage criteria. The economic importance of the results is also highlighted by assessing the daily capital charges under the Basel Accord rule. The best approaches for estimating the VaR for the individual assets under study and for the three VaR-based optimal portfolios and efficient frontiers are discussed. The VaR-based performance measure ranks the most diversified optimal portfolio (Portfolio #2) as the most efficient and the pure precious metals (Portfolio #1) as the least efficient.

دانلود فوری مقاله + سفارش ترجمه

نسخه انگلیسی مقاله همین الان قابل دانلود است.

هزینه ترجمه مقاله بر اساس تعداد کلمات مقاله انگلیسی محاسبه می شود.

این مقاله شامل 8480 کلمه می باشد.

هزینه ترجمه مقاله توسط مترجمان با تجربه، طبق جدول زیر محاسبه می شود:

شرح تعرفه ترجمه زمان تحویل جمع هزینه
ترجمه تخصصی - سرعت عادی هر کلمه 12 تومان 12 روز بعد از پرداخت 101,760 تومان
ترجمه تخصصی - سرعت فوری هر کلمه 24 تومان 6 روز بعد از پرداخت 203,520 تومان
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.