دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 46692
عنوان فارسی مقاله

آزمون یونانیان و تغییرات قیمت در قرارداد آتی گزینه های S & P 500: تجزیه و تحلیل رگرسیون

کد مقاله سال انتشار مقاله انگلیسی ترجمه فارسی تعداد کلمات
46692 2013 8 صفحه PDF سفارش دهید محاسبه نشده
خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
عنوان انگلیسی
Testing Greeks and price changes in the S&P 500 options and futures contract: A regression analysis
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : International Review of Financial Analysis, Volume 26, January 2013, Pages 51–58

کلمات کلیدی
نوسانات ضمنی تغییر قیمت - نوسانات ضمنی - گزینه S & P 500 - قراردادهای آتی
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله آزمون یونانیان و تغییرات قیمت در قرارداد آتی گزینه های S & P 500: تجزیه و تحلیل رگرسیون

چکیده انگلیسی

We use a regression model to test observed price changes with Greeks as regressors. Greeks are computed using implied volatility, price-change implied volatility and historical volatility. We find sufficient evidence to reject model Greeks as unbiased responses to underlying price as well as sufficient evidence that the American version of binomial model results in biased estimates of price changes. We use options on the S&P 500 futures contracts and their underlying. We also evaluate the frequency of “wrong signs.” Call prices and their underlying move in the opposite direction almost 10 percent of the time.

خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.