دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 47555
عنوان فارسی مقاله

آستانه خودبازگشت، میانه بی طرفانه و آزمون هم انباشتگی برابری قدرت خرید

کد مقاله سال انتشار مقاله انگلیسی ترجمه فارسی تعداد کلمات
47555 1998 16 صفحه PDF سفارش دهید محاسبه نشده
خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
عنوان انگلیسی
Threshold-autoregressive, median-unbiased, and cointegration tests of purchasing power parity
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : International Journal of Forecasting, Volume 14, Issue 2, 1 June 1998, Pages 171–186

کلمات کلیدی
روش تطبیقی - نرخ تبدیل - ریشه واحد - مدل آستانه
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله آستانه خودبازگشت، میانه بی طرفانه و آزمون هم انباشتگی برابری قدرت خرید

چکیده انگلیسی

We use Dickey-Fuller tests, threshold autoregressive unit-root tests, median unbiased estimators, and cointegration tests for I(1) and I(2) variables to examine the validity of Purchasing Power Parity (PPP). The within-sample tests generally lead to the rejection of long-run PPP. Long-term out-of-sample forecasts assuming various forms of long-run PPP are not especially better than those assuming that real rates contain a unit-root. We show that no one method emerges as the “best” in the sense that it provides the smallest out-of-sample forecast errors.

خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.