دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 49195
عنوان فارسی مقاله

اندازه گیری ریسک و استراتژی کنترل پرتفوی سرمایه گذاری املاک و مستغلات بر اساس مدل پویا CVaR

کد مقاله سال انتشار مقاله انگلیسی ترجمه فارسی تعداد کلمات
49195 2007 8 صفحه PDF سفارش دهید محاسبه نشده
خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
عنوان انگلیسی
Risk Measure and Control Strategy of Investment Portfolio of Real Estate based on Dynamic CVaR Model
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : Systems Engineering - Theory & Practice, Volume 27, Issue 9, September 2007, Pages 69–76

کلمات کلیدی
ارزش در معرض ریسک مشروط پویا - CVaR؛ پرتفوی سرمایه گذاری املاک و مستغلات - اندازه گیری ریسک
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله اندازه گیری ریسک و استراتژی کنترل پرتفوی سرمایه گذاری املاک و مستغلات بر اساس مدل پویا CVaR

چکیده انگلیسی

This article studies risk measure and control strategy of investment portfolio of real estate based on the dynamic condition value-at-risk (CVaR) model. A dynamic CVaR model is defined, which is a dynamic programming problem. It is shown that the dynamic CVaR problem is equal to another nonlinear programming problem. On the basis of dynamic CVaR model, a model of investment portfolio of real estate is built. The model is applied to compute investment proportion and risk losses of portfolio by using data of real estate of 10 cities in China. Numerical results show that the multistage investment has less risk of loss than the single-stage investment. The control strategy of risk is to choose investment proportion of portfolio according to low risk.

خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.