دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 50055
عنوان فارسی مقاله

علامت گذاری برای مدل های اعتباری و ریسک عملیاتی با تعهدات وام: بازل-2 رویکرد داخلی بر اساس رتبه بندی پیشرفته

کد مقاله سال انتشار مقاله انگلیسی ترجمه فارسی تعداد کلمات
50055 2009 11 صفحه PDF سفارش دهید محاسبه نشده
خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
عنوان انگلیسی
Marking-to-model credit and operational risks of loan commitments: A Basel-2 advanced internal ratings-based approach ☆
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : International Review of Financial Analysis, Volume 18, Issue 5, December 2009, Pages 260–270

کلمات کلیدی
مدل ساده شده - تنزل رتبه اعتباری خطر - توقف خطر تعهد پیش فرض
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله علامت گذاری برای مدل های اعتباری و ریسک عملیاتی با تعهدات وام: بازل-2 رویکرد داخلی بر اساس رتبه بندی پیشرفته

چکیده انگلیسی

Within a marking-to-model framework, this research computes the bank's capital charge for credit and operational risks of loan commitments at Basel-2 fixed audit date. This is done in three steps. The first one prices commitment credit risk as a Gram–Charlier put value and determines the commitment forward-funding proportion. In the second one, put value and funding proportion are combined to compute Basel-2 ‘fair’ capital charge for credit and operational risks. By producing a moderate total capital charge, marking-to-model offers substantial capital relief with respect to the corresponding charge computed with Basel-2 simplified approach. Both charges are however larger than the corresponding nil charge arrived at in Basel-1. In the third step, marking-to-model reveals its flexibility by showing how banks can determine the cost of their exposure to borrowers' credit-rating downgrades and how they can also hedge any exposure to commitment default risk.

خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.