دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 50061
عنوان فارسی مقاله

مقابله با پراکندگی ریسک عملیاتی بیش از حد: مفاهیم مورد نیاز کفایت سرمایه

کد مقاله سال انتشار مقاله انگلیسی ترجمه فارسی تعداد کلمات
50061 2015 16 صفحه PDF سفارش دهید محاسبه نشده
خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
عنوان انگلیسی
Tackling the over-dispersion of operational risk: Implications on capital adequacy requirements
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : The North American Journal of Economics and Finance, Volume 31, January 2015, Pages 206–221

کلمات کلیدی
مقررات بانکی - ریسک عملیاتی - الزامات کفایت سرمایه (اتومبیل) - پراکندگی پدیده بیش از حد
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله مقابله با پراکندگی ریسک عملیاتی بیش از حد: مفاهیم مورد نیاز کفایت سرمایه

چکیده انگلیسی

Having proved Basel II to be ineffective to prevent the global financial crisis, Basel III seeks to enhance the resilience of individual financial institutions by strengthening their capital buffer and by building counterbalancing capacity to absorb liquidity shocks. Under this new regulatory framework the increase of capital adequacy ratios is a matter of utmost importance for promoting the soundness and stability of the financial system. With regard to the operational risk, Basel III suggests a greater convergence in the measurement methodologies as well as a higher supervision. To this extent, the objective of this paper is threefold: (i) to test the over-dispersed nature of operational losses; (ii) to capture the extra-Poison variance into the Loss Distribution Approach (LDA); (iii) to assess its potential impact on the capital adequacy requirements (CARs) for operational risk. Our findings point out a higher capital charge associated to the alternative extra-Poisson distributions; even more significant under heavy-tailed scenarios. In consequence, the over-dispersion phenomenon should be addressed very carefully not only by the financial institutions when designing their internal measurement approaches, but also, by the supervisors when validating such models, both ensuring the appropriate specifications to provide with a more realistic capital charges.

خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.