دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 52791
عنوان فارسی مقاله

خواص آماری عجیب و غریب از شاخص های سهام چینی در فازهای بازار گاوی و خرسی

کد مقاله سال انتشار مقاله انگلیسی ترجمه فارسی تعداد کلمات
52791 2009 9 صفحه PDF سفارش دهید محاسبه نشده
خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
عنوان انگلیسی
Peculiar statistical properties of Chinese stock indices in bull and bear market phases
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : Physica A: Statistical Mechanics and its Applications, Volume 388, Issue 6, 15 March 2009, Pages 891–899

کلمات کلیدی
بازار سهام چین - بازار گاوی و خرسی
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله خواص آماری عجیب و غریب از شاخص های سهام چینی در فازهای بازار گاوی و خرسی

چکیده انگلیسی

Chinese stock markets have experienced an extraordinary bull market since Jan 2006, which attracted global eyes. We investigate the statistical properties of the indices’ log-return r(t)r(t) for the bull market (Jan 2006–Oct 2007) and the previous bear market (Jan 2001–Dec 2005). Here we report three peculiar features of r(t)r(t): (i) the cumulative distribution function curve of r(t)r(t) in the bull market is similar to that in the bear market; (ii) the autocorrelation function of r(t)r(t) in the bull market has a stronger negative correlation and a shorter correlation time than that in the bear market; (iii) the bull market shows stronger long-term correlation than the bear market. This work has relevance to understanding novel statistical properties in economic systems.

خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.