دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 50628
عنوان فارسی مقاله

برآورد اقدامات ریسک مالی برای گزینه ها

کد مقاله سال انتشار مقاله انگلیسی ترجمه فارسی تعداد کلمات
50628 1992 11 صفحه PDF سفارش دهید محاسبه نشده
خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.
عنوان انگلیسی
Estimating financial risk measures for options
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : Journal of Banking & Finance, Volume 34, Issue 8, August 2010, Pages 1982–1992

کلمات کلیدی
اقدامات ریسک مالی - گزینه های وابسته به مسیر - شبیه سازی
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله برآورد اقدامات ریسک مالی برای گزینه ها

چکیده انگلیسی

This paper proposes a simulation-lattice procedure to estimate financial risk measures for option positions. The framework proposed can be applied to many different kinds of options, including exotic and vanilla options; it can take account of early exercise features; heavy tails in underlying processes; estimate different risk measures, including VaR, Expected Shortfall and Spectral Risk Measures; and in a limited way it can be generalized to accommodate multiple-factors. It avoids many of the limitations of existing approaches and, in particular, avoids the problems associated approaches based on delta–gamma and similar approximations. It also generates some interesting results about the risk measures of some illustrative options positions.

خرید مقاله
پس از پرداخت، فوراً می توانید مقاله را دانلود فرمایید.