دانلود مقاله ISI انگلیسی شماره 100812
ترجمه فارسی عنوان مقاله

دیدگاه دوره ای در تاریخ های بحرانی حباب بازار سهام چین

عنوان انگلیسی
Log-periodic view on critical dates of the Chinese stock market bubbles
کد مقاله سال انتشار تعداد صفحات مقاله انگلیسی
100812 2017 7 صفحه PDF
منبع

Publisher : Elsevier - Science Direct (الزویر - ساینس دایرکت)

Journal : Physica A: Statistical Mechanics and its Applications, Volume 465, 1 January 2017, Pages 305-311

ترجمه کلمات کلیدی
سقوط بازار، بازاریابی بازار، حباب های مالی، بازار سهام چینی، تک خطی قدرت قانون دوره ای،
کلمات کلیدی انگلیسی
Market crash; Market rebound; Financial bubbles; Chinese stock markets; Log-periodic power law singularity;
پیش نمایش مقاله
پیش نمایش مقاله  دیدگاه دوره ای در تاریخ های بحرانی حباب بازار سهام چین

چکیده انگلیسی

We present an analysis of critical dates of three historical Chinese stock market bubbles (July 2006–Oct. 2007, Dec. 2007–Oct. 2008, Oct. 2014–June 2015) based on the Shanghai Shenzhen CSI 300 index (CSI300). This supports that the log-periodic power law singularity (LPPLS) model can describe well the behavior of super-exponential (power law with finite-time singularity) increase or decrease of the CSI300 index, suggesting that the LPPLS is available to predict the critical date. We also attempt to analyze the fitting parameter α of the LPPLS and the forecast gap which is between the last observed date and the expected critical date, proposing that the forecast gap is an alternative way for advanced warning of the market conversion.